Tujuan dari penelitian ini adalah untuk menjelaskan hasil pemodelan
intervensi fungsi step untuk peramalan harga saham PT. Aneka Tambang Tbk pada
masa kebijakan hilirisasi produk tambang. Dengan adanya kebijakan tersebut
mempengaruhi peningkatan close price saham industri pertambangan khususnya
PT. Aneka Tambang Tbk. model intervensi adalah salah satu analisis time series
untuk memodelkan data deret waktu yang dipengaruhi adanya intervensi dari
internal atau eksternal sehingga terjadi penurunan atau kenaikan data secara
ekstrim. Data yang digunakan dalam penelitian ini adalah harga saham PT. Aneka
Tambang Tbk dari bulan Januari 2016 sampai bulan September 2023. Penelitian ini
dibatasi pada pembentukan model intervensi fungsi step, untuk waktu terjadinya
intervensi yaitu pada bulan Januari 2020 (T=49), dengan T adalah data pada saat
terjadinya intervensi yaitu data ke 49. Adapun model yang dihasilkan dari
penelitian ini adalah model ARIMA (1,0,0) dengan orde intervensi b = 11, s = 3,
dan r = 0, dengan nilai Mean Absolute Percentage Error (MAPE) sebesar 2,57%
yang berarti kemampuan model untuk peramalan sangat baik.
Kata kunci : ARIMA, fungsi step, hilirisasi, model intervensi.